ＳＭＴインデックスシリーズ、新ファンド２本追加で合計１６本ラインアップに

　三井住友トラスト・アセットマネジメントが運用する「ＳＭＴインデックスシリーズ」に２０１４年１１月２８日、新たに「ＳＭＴインデックスバランス・オープン」、および、「ＳＭＴ新興国ＲＥＩＴインデックス・オープン」が追加された。これによって、「分かりやすい、始めやすい、続けやすい。」をコンセプトにする同シリーズは１６本のファンドラインアップとなり、全世界をカバーする豊富なラインアップが一段と充実した。 　新たにラインアップした「ＳＭＴインデックスバランス・オープン」は、９つのインデックスファンドをバランスよく組み合わせ、世界約５０カ国の株式・債券・ＲＥＩＴ市場をカバーした本格的な国際分散投資のポートフォリオを提供する。また、地域別の組み入れ比率は、世界経済に占める各地域のＧＤＰ（国内総生産）シェアの変化に応じて、原則年１回の見直しを行い、世界経済の成長に沿った収益の獲得をめざす。信託報酬は年０．５４％（税込）と、同様のコンセプトで運用するファンドと比較して低コストになっている。 　基本資産配分比率は、株式４０％（内訳は国内４％、先進国２２％、新興国１４％）、債券４０％（国内４％、先進国２２％、新興国１４％）、ＲＥＩＴ２０％（国内２％、先進国１１％、新興国７％）。２０１４年１０月末現在の国別構成比率は、米国３０．１％、日本１０．０％、南アフリカ５．７％、メキシコ４．７％、英国４．５％などとなっている。 　また、「ＳＭＴ新興国ＲＥＩＴインデックス・オープン」は、新興国に上場するＲＥＩＴ、および、同様の制度に基づく銘柄の浮動株修正時価総額に基づいて算出される「Ｓ＆Ｐ新興国ＲＥＩＴ指数（配当込み、円換算ベース）」に連動する投資成果をめざす。マザーファンドの運用にあたっては、年金運用など豊富な運用ノウハウを持つ三井住友信託銀行から投資助言を受ける。信託報酬は、年０．６４８％（税込）。 　「Ｓ＆Ｐ新興国ＲＥＩＴ指数」の概要は、２０１４年１０月末現在で、構成国は７か国、構成銘柄数４０銘柄。国別構成比率は、南アフリカ４２．８％、メキシコ３２．９％、マレーシア８．２％、トルコ７．７％、タイ４．９％、台湾２．４％、ギリシャ１．１％。ＲＥＩＴの用途構成比率は、分散投資型５７．７％、商業施設２２．４％、産業用施設６．８％、賃貸住宅６．０％、オフィス３．７％、その他３．４％。 　新興国ＲＥＩＴは先進国など他市場と比較すると配当利回りが高く、また、財務の健全性を測る負債比率（借入金／総資産）が相対的に低く健全な財務体質を有している。また、今後、新興国の経済成長に伴って、中間所得層の拡大、都市化の進展等によって不動産市場の成長、ひいては、ＲＥＩＴ市場の成長も期待されている。すでに、２００８年から２０１３年の比較で、新興国ＲＥＩＴ市場の時間総額は５年で約１１倍に拡大しており、今後も拡大が見込まれる。（編集担当：徳永浩）